據(jù)媒體消息，國(guó)家電網(wǎng)公司近期發(fā)布《國(guó)家電網(wǎng)公司促進(jìn)新能源發(fā)展白皮書(shū)》，響應(yīng)新一輪電改。
有機(jī)構(gòu)認(rèn)為，今年特高壓建設(shè)密集開(kāi)工，將帶來(lái)輸變電、電網(wǎng)等相關(guān)設(shè)備需求的提升;同時(shí)新電改方案近日下發(fā)，也將打破行業(yè)壟斷，促進(jìn)行業(yè)健康快速發(fā)展;對(duì)于電工電網(wǎng)公司來(lái)說(shuō)，將產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性的利好;對(duì)此，相關(guān)受益股可適當(dāng)關(guān)注。
白皮書(shū)預(yù)測(cè)，未來(lái)風(fēng)電、太陽(yáng)能發(fā)電還將保持快速發(fā)展。“三北”地區(qū)仍然是我國(guó)未來(lái)風(fēng)電開(kāi)發(fā)的重點(diǎn)地區(qū)，2020年本地消納將占60%，跨省跨區(qū)消納將占40%。要實(shí)現(xiàn)我國(guó)新能源大規(guī)模開(kāi)發(fā)和高效利用，需要針對(duì)當(dāng)前的突出問(wèn)題，從電源、負(fù)荷、電網(wǎng)三方面入手，多措并舉，全面提升電力系統(tǒng)消納能力，推動(dòng)新能源又好又快發(fā)展。
目前，我國(guó)已成為全球風(fēng)電規(guī)模最大、光伏發(fā)電增長(zhǎng)最快的國(guó)家。2014年我國(guó)并網(wǎng)風(fēng)電、光伏發(fā)電裝機(jī)容量突破1億千瓦，全年發(fā)電量近1800億千瓦時(shí)，相當(dāng)于一個(gè)中等發(fā)達(dá)省份的全年用電量。
國(guó)網(wǎng)公司新聞發(fā)言人張正陵表示，截至2014年底，國(guó)家電網(wǎng)公司累計(jì)建成新能源并網(wǎng)及送出線路4萬(wàn)千米，其中風(fēng)電3.7萬(wàn)千米、太陽(yáng)能發(fā)電2625千米。今后每年將建設(shè)2700萬(wàn)千瓦新能源并網(wǎng)工程，保障2020年前風(fēng)電年均新增規(guī)模1700萬(wàn)千瓦、光伏發(fā)電1000萬(wàn)千瓦裝機(jī)并網(wǎng)。
國(guó)家電網(wǎng)公司計(jì)劃，2015年開(kāi)工建設(shè)錫盟-山東、蒙西-天津南特高壓交流工程，酒泉-湖南、寧東-浙江、錫盟-江蘇、山西-江蘇、上海廟-山東特高壓直流工程等7條新能源配套跨區(qū)輸電通道，加快推進(jìn)張北-贛州等特高壓工程前期工作。推進(jìn)“三北”地區(qū)河北豐寧、吉林敦化、黑龍江荒溝、山東文登、山東沂蒙、陜西鎮(zhèn)安等6座抽水蓄能電站建設(shè)。建設(shè)福建廈門柔性直流工程等5個(gè)新能源創(chuàng)新示范工程。
值得注意的是，作為新一輪電改的重頭戲，中共中央、國(guó)務(wù)院日前印發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步深化電力體制改革的若干意見(jiàn)》(以下簡(jiǎn)稱《意見(jiàn)》)，正式拉開(kāi)電改序幕。而且此次新電改相比之前，有幾個(gè)主要突破。
首先，放松了競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境的約束，引入競(jìng)爭(zhēng)，引入社會(huì)資本，發(fā)電側(cè)與售電側(cè)的市場(chǎng)主體直接聯(lián)系，輸配環(huán)節(jié)不再?zèng)Q定交易，而是發(fā)與售之間的中間供應(yīng)。
其次，新電改將節(jié)能減排、構(gòu)建新型的電力治理體系作為了目標(biāo)之一，充分考慮了能源的重要性，而且，電網(wǎng)不再是上網(wǎng)與銷售電價(jià)的決定者，輸配的定價(jià)將直接參照輸配電成本由政府決定。
中商產(chǎn)業(yè)研究院行業(yè)分析師馬思明表示，這意味著此次新的電改方案，將市場(chǎng)化作為核心內(nèi)容，將電力商品的屬性進(jìn)行還原，把電價(jià)交給市場(chǎng)決定，同時(shí)，努力搭起電力市場(chǎng)體系，使電力資源進(jìn)行更好、更合理的配置。除此之外，電力市場(chǎng)上的壟斷也逐步打破，競(jìng)爭(zhēng)性的東西也會(huì)逐步放開(kāi)。
華泰證券[1.50% 資金 研報(bào)]建議從以下四個(gè)方面深度挖局新一輪電改投資機(jī)遇：
一是從電價(jià)的市場(chǎng)化來(lái)看：在目前電力供給寬松，機(jī)組產(chǎn)能利用率不：高，新能源電價(jià)獲得政府背書(shū)的市場(chǎng)環(huán)境下，不論是放開(kāi)售電側(cè)還是實(shí)施競(jìng)價(jià)上網(wǎng)，都將導(dǎo)致上網(wǎng)電價(jià)的競(jìng)爭(zhēng)，水電企業(yè)以及上網(wǎng)電價(jià)相對(duì)較低火電企業(yè)將率先獲得電價(jià)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，其盈利提升空間顯現(xiàn)，如長(zhǎng)江電力、國(guó)投電力、川投能源、桂冠電力、黔源電力。
二是從售電參與主體的開(kāi)放來(lái)看：5類企業(yè)將成為新的售電主體，其中節(jié)能服務(wù)企業(yè)、分布式能源運(yùn)營(yíng)企業(yè)以及大型電力企業(yè)將尤為受益，分布式能源突破體制性障礙，發(fā)展空間將得到釋放，節(jié)能服務(wù)企業(yè)將擺脫目前受上下游擠壓的市場(chǎng)地位，五大發(fā)電集團(tuán)以及省屬能源平臺(tái)將獲得更強(qiáng)的市場(chǎng)地位。推薦節(jié)能服務(wù)類企業(yè)動(dòng)力源、智光電氣、天壕節(jié)能及三板東潤(rùn)環(huán)能等;分布式能源類企業(yè)京運(yùn)通、森源電氣、中利科技、江蘇曠達(dá)及愛(ài)康科技、三板中海陽(yáng)等;大型電力企業(yè)及地方龍頭企業(yè)：國(guó)電電力、華能國(guó)際、華電國(guó)際、皖能電力、建投能源、深圳能源等。
三是從電網(wǎng)壟斷權(quán)力的削弱來(lái)看，此前地方電力公司在電量的獲得、輸電線路的建設(shè)方面處于弱勢(shì)地位，新的電改方案將使地方電網(wǎng)公司擺脫不公平的競(jìng)爭(zhēng)地位，推薦廣安愛(ài)眾、天富能源、通寶能源。
四是隨著我國(guó)電改的逐步深入，區(qū)域性、全國(guó)性乃是全球性的能源互聯(lián)互通網(wǎng)絡(luò)也將隨之逐步建設(shè)、完善，能源互聯(lián)網(wǎng)在我國(guó)仍處于發(fā)展初期，預(yù)計(jì)未來(lái)一段時(shí)間內(nèi)，仍將以區(qū)域性模式進(jìn)行試點(diǎn)建設(shè)。處于發(fā)電和售電環(huán)節(jié)的企業(yè)在數(shù)據(jù)采集等方面具備先天優(yōu)勢(shì)，同時(shí)部分以合同能源管理為主業(yè)的公司，也在重點(diǎn)開(kāi)拓這一領(lǐng)域的市場(chǎng)。
原標(biāo)題:新一輪電改潮涌 四主線挖局深度機(jī)遇
有機(jī)構(gòu)認(rèn)為，今年特高壓建設(shè)密集開(kāi)工，將帶來(lái)輸變電、電網(wǎng)等相關(guān)設(shè)備需求的提升;同時(shí)新電改方案近日下發(fā)，也將打破行業(yè)壟斷，促進(jìn)行業(yè)健康快速發(fā)展;對(duì)于電工電網(wǎng)公司來(lái)說(shuō)，將產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性的利好;對(duì)此，相關(guān)受益股可適當(dāng)關(guān)注。
白皮書(shū)預(yù)測(cè)，未來(lái)風(fēng)電、太陽(yáng)能發(fā)電還將保持快速發(fā)展。“三北”地區(qū)仍然是我國(guó)未來(lái)風(fēng)電開(kāi)發(fā)的重點(diǎn)地區(qū)，2020年本地消納將占60%，跨省跨區(qū)消納將占40%。要實(shí)現(xiàn)我國(guó)新能源大規(guī)模開(kāi)發(fā)和高效利用，需要針對(duì)當(dāng)前的突出問(wèn)題，從電源、負(fù)荷、電網(wǎng)三方面入手，多措并舉，全面提升電力系統(tǒng)消納能力，推動(dòng)新能源又好又快發(fā)展。
目前，我國(guó)已成為全球風(fēng)電規(guī)模最大、光伏發(fā)電增長(zhǎng)最快的國(guó)家。2014年我國(guó)并網(wǎng)風(fēng)電、光伏發(fā)電裝機(jī)容量突破1億千瓦，全年發(fā)電量近1800億千瓦時(shí)，相當(dāng)于一個(gè)中等發(fā)達(dá)省份的全年用電量。
國(guó)網(wǎng)公司新聞發(fā)言人張正陵表示，截至2014年底，國(guó)家電網(wǎng)公司累計(jì)建成新能源并網(wǎng)及送出線路4萬(wàn)千米，其中風(fēng)電3.7萬(wàn)千米、太陽(yáng)能發(fā)電2625千米。今后每年將建設(shè)2700萬(wàn)千瓦新能源并網(wǎng)工程，保障2020年前風(fēng)電年均新增規(guī)模1700萬(wàn)千瓦、光伏發(fā)電1000萬(wàn)千瓦裝機(jī)并網(wǎng)。
國(guó)家電網(wǎng)公司計(jì)劃，2015年開(kāi)工建設(shè)錫盟-山東、蒙西-天津南特高壓交流工程，酒泉-湖南、寧東-浙江、錫盟-江蘇、山西-江蘇、上海廟-山東特高壓直流工程等7條新能源配套跨區(qū)輸電通道，加快推進(jìn)張北-贛州等特高壓工程前期工作。推進(jìn)“三北”地區(qū)河北豐寧、吉林敦化、黑龍江荒溝、山東文登、山東沂蒙、陜西鎮(zhèn)安等6座抽水蓄能電站建設(shè)。建設(shè)福建廈門柔性直流工程等5個(gè)新能源創(chuàng)新示范工程。
值得注意的是，作為新一輪電改的重頭戲，中共中央、國(guó)務(wù)院日前印發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步深化電力體制改革的若干意見(jiàn)》(以下簡(jiǎn)稱《意見(jiàn)》)，正式拉開(kāi)電改序幕。而且此次新電改相比之前，有幾個(gè)主要突破。
首先，放松了競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境的約束，引入競(jìng)爭(zhēng)，引入社會(huì)資本，發(fā)電側(cè)與售電側(cè)的市場(chǎng)主體直接聯(lián)系，輸配環(huán)節(jié)不再?zèng)Q定交易，而是發(fā)與售之間的中間供應(yīng)。
其次，新電改將節(jié)能減排、構(gòu)建新型的電力治理體系作為了目標(biāo)之一，充分考慮了能源的重要性，而且，電網(wǎng)不再是上網(wǎng)與銷售電價(jià)的決定者，輸配的定價(jià)將直接參照輸配電成本由政府決定。
中商產(chǎn)業(yè)研究院行業(yè)分析師馬思明表示，這意味著此次新的電改方案，將市場(chǎng)化作為核心內(nèi)容，將電力商品的屬性進(jìn)行還原，把電價(jià)交給市場(chǎng)決定，同時(shí)，努力搭起電力市場(chǎng)體系，使電力資源進(jìn)行更好、更合理的配置。除此之外，電力市場(chǎng)上的壟斷也逐步打破，競(jìng)爭(zhēng)性的東西也會(huì)逐步放開(kāi)。
華泰證券[1.50% 資金 研報(bào)]建議從以下四個(gè)方面深度挖局新一輪電改投資機(jī)遇：
一是從電價(jià)的市場(chǎng)化來(lái)看：在目前電力供給寬松，機(jī)組產(chǎn)能利用率不：高，新能源電價(jià)獲得政府背書(shū)的市場(chǎng)環(huán)境下，不論是放開(kāi)售電側(cè)還是實(shí)施競(jìng)價(jià)上網(wǎng)，都將導(dǎo)致上網(wǎng)電價(jià)的競(jìng)爭(zhēng)，水電企業(yè)以及上網(wǎng)電價(jià)相對(duì)較低火電企業(yè)將率先獲得電價(jià)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，其盈利提升空間顯現(xiàn)，如長(zhǎng)江電力、國(guó)投電力、川投能源、桂冠電力、黔源電力。
二是從售電參與主體的開(kāi)放來(lái)看：5類企業(yè)將成為新的售電主體，其中節(jié)能服務(wù)企業(yè)、分布式能源運(yùn)營(yíng)企業(yè)以及大型電力企業(yè)將尤為受益，分布式能源突破體制性障礙，發(fā)展空間將得到釋放，節(jié)能服務(wù)企業(yè)將擺脫目前受上下游擠壓的市場(chǎng)地位，五大發(fā)電集團(tuán)以及省屬能源平臺(tái)將獲得更強(qiáng)的市場(chǎng)地位。推薦節(jié)能服務(wù)類企業(yè)動(dòng)力源、智光電氣、天壕節(jié)能及三板東潤(rùn)環(huán)能等;分布式能源類企業(yè)京運(yùn)通、森源電氣、中利科技、江蘇曠達(dá)及愛(ài)康科技、三板中海陽(yáng)等;大型電力企業(yè)及地方龍頭企業(yè)：國(guó)電電力、華能國(guó)際、華電國(guó)際、皖能電力、建投能源、深圳能源等。
三是從電網(wǎng)壟斷權(quán)力的削弱來(lái)看，此前地方電力公司在電量的獲得、輸電線路的建設(shè)方面處于弱勢(shì)地位，新的電改方案將使地方電網(wǎng)公司擺脫不公平的競(jìng)爭(zhēng)地位，推薦廣安愛(ài)眾、天富能源、通寶能源。
四是隨著我國(guó)電改的逐步深入，區(qū)域性、全國(guó)性乃是全球性的能源互聯(lián)互通網(wǎng)絡(luò)也將隨之逐步建設(shè)、完善，能源互聯(lián)網(wǎng)在我國(guó)仍處于發(fā)展初期，預(yù)計(jì)未來(lái)一段時(shí)間內(nèi)，仍將以區(qū)域性模式進(jìn)行試點(diǎn)建設(shè)。處于發(fā)電和售電環(huán)節(jié)的企業(yè)在數(shù)據(jù)采集等方面具備先天優(yōu)勢(shì)，同時(shí)部分以合同能源管理為主業(yè)的公司，也在重點(diǎn)開(kāi)拓這一領(lǐng)域的市場(chǎng)。
原標(biāo)題:新一輪電改潮涌 四主線挖局深度機(jī)遇
